In "The Big Short: Inside the Doomsday Machine" diskutiert Michael Lewis die Rolle eines hoch bewerteten Blue-Chip-Unternehmens, das als Marktführer bei Zinsswaps dient. Dieses Unternehmen fungiert als Vermittler zwischen innovativen Finanzprodukten wie Swaps und langfristigen Optionen und trägt zum breiteren Risikomanagement-Rahmen auf dem Finanzmarkt bei. Seine starke Kreditwürdigkeit ermöglicht es ihm, erhebliche Risiken einzugehen, ohne durch Bankvorschriften eingeschränkt zu werden, bei denen die Banken in der Regel das Vorbehalten von Kapital gegen solche Verbindlichkeiten erfordern.

Der Schwerpunkt liegt auf der Suche nach einer Unternehmenseinheit, die diese exotischen finanziellen Risiken effektiv verwalten und absorbieren kann und gleichzeitig die Beschränkungen vermeidet, die mit der Einstufung als Bank einhergehen. Durch den Betrieb außerhalb des Regulierungsrahmens, das den Banken auferlegt wird, kann dieses Unternehmen eine breitere Reihe von Finanzprodukten übernehmen und auf dem Swaps -Markt Stabilität und Liquidität bieten. Diese innovative Struktur ist entscheidend für die Aufrechterhaltung des Flusses hoch entwickelter Risikomanagementinstrumente in der sich schnell entwickelnden Finanzlandschaft.